Главные показатели, которые тебе нужно понимать – то, сколько денег ты привлекаешь, и то, сколько денег будет приходить с первого, второго месяца – до точки безубыточности и далее – распланировав как можно больший период в своей финансовой деятельности. И лучше это делать с финансистом.
Самостоятельно составленная финансовая модель сильно поможет при составлении пи предложения, которое будет продавать твою идею.
В Этом уроке мы разберем, что такое финансовая модель, как ее составлять и какие условия определить при работе с инвестором. При выполнении домашнего задания смотрите презентацию урока.
Мы подготовили финансовую модель, разобраться в которой сможет любой.
- Если у вас есть бизнес, перенесите и уточните показатели, приведенные в таблице
- Если у вас нет бизнеса заполните показатели, которые может, а остальные изучите и напишите ориентировочные значения
Вкладка «Детализация инвестиций».
Пропишите, на что именно нужны инвестиции.
Если показатель не используется, пишите ноль.
Здесь же пропишите свои постоянные затраты,
Вкладка «Финансовая модель».
- Инвестиции. Здесь отражаются цифры, введенные на предыдущей вкладке.
Инвестиции 50 000
Маркетинг 4 000
Помещение 12 000
Оборудование 22 000
Расходные материалы/товар на реализацию 500
Административные 500
- Доходы.
Здесь пропишите, сколько планируете продавать единиц продукта в каждом месяце и укажите цену за 1 единицу. Сделайте это для веек продуктов, если их несколько. Посмотрите, как меняются итоговые значения.
Например, 60, 66, 73...
- Расходы.
Наведите мышку на показатель в таблице и увидите подсказку. Отметьте по каждому продукту, сколько процентов от прибыли с единицы продукта уходит на расходы по продукту. Например, на закупку и транспортировку. Фонд оплаты труда (ФОТ) есть как постоянный, так и переменный. Постоянный указывается на в кладке «Детализация инвестиций».
- Чистая прибыль.
Наведи мышку на показатель в таблице и увидишь подсказку. Многие предприниматели не отличают прибыль ЕВIТDА, маржинальный доход и чистую прибыль. На своем примере в таблице разберите этот блог и посмотрите, как считаются показатели. Это основные данные, которые интересны потенциальным инвесторам.
Налог на прибыль может отличаться в разных регионах и в разных родах деятельности. В строчке «Прибыль нарастающим итогом» цифры, подсвеченные красным, показывают минусовое значение.
- Финансовые результаты.
Это суммарный итог, необходимый потенциальному инвестору для анализа перспективности вложений и оценки темпов роста.
Прибыль (ЕВIТDА) показывает суммарную выручку за вычетом всех расходов (без учета налогов, штрафов, пенни, амортизации и выплаты инвесторов).
Рентабельность инвестиций (ROI) выражает то, насколько объем осуществленной инвестиции вырос к концу рассматриваемого периода. Маржинальный доход (прибыль) — разница между всей выручкой и переменными затратами.
Рентабельность Продаж (ROS) показывает; какую часть выручки составляет прибыль. ROS может считать по-разному, в зависимости от специфики деятельности компании.
| Финансовые результаты | ||||
| Срок окупаемости (РР), мес. Срок окупаемости (РР). мес. | 1 | |||
| Показатель | 1 год | 2 год | 3 год | Итого |
| Прибыль (ЕВIТ), руб. | 194 084 | 1 485 515 | 2 405 521 | 4689 120 |
| Рентабельность инвестиции (ROI),% | 1488% | 2871 % | 4719% | 9278% |
| Маржинальный доход (прибыль), % | 46% | 47% | 48% | 47% |
| Рентабельность продаж СКОБ),% | 37% | 42% | 44% | 42% |
- Вкладка «Точка безубыточности»,
Здесь вы увидите порог, при котором компания не несет убытки и не получает прибыль. Именно с этой точки компания начинает расти при реализации каждой следующей единицы продукции.
| ДЕТАЛИЗАЦИЯ ИНВЕСТИЦИЙ | ||||||
| Инструкция: | ||||||
| Первоначальные инвестиции (статьи расходов) |
| Постоянные затраты | ||||
| 1 | Маркетинг | 17 500,0 |
| 1. | Аренда | 8 000,0 |
| Маркетинговые исследования, пред запусковая кампания | 15 000,0 |
| 2. | ФОТ (Фонд оплаты труда) только фикс. часть | 4 000,0 | |
| Онлайн реклама (соц. сети, Google AdWords, Яндекс.Директ и т.п.) | 1 500,0 |
| 3. | Программное обеспечение (сайт, CRM, телефония и т.п.) | 1 000,0 | |
| Оффлайн реклама (вывески, указатели, наружная реклама и т.п.) | 1 000,0 |
| 4. | Административные (охрана, уборка, бухгалтерия и т.п.) | 2 000,0 | |
| Другое | 0,0 |
| 5. | Другое | 0,0 | |
| 2 | Помещение | 14 000,0 |
| Итого | 15 000,0 | |
| Аренда | 3 000,0 |
|
|
|
| |
| Ремонт | 4 000,0 |
|
|
|
| |
| Декор, мебель | 5 000,0 |
|
|
|
| |
| Другое | 2 000,0 |
|
|
|
| |
| 3 | Оборудование | 27 000,0 |
|
|
|
|
| Для рабочего места (компьютер, касса и т.п.) | 9 000,0 |
|
|
|
| |
| Для производства товаров/ оказания услуг (станки, машины и т.п.) | 18 000,0 |
|
|
|
| |
| 4 | Расходные материалы/товар на реализацию | 11 000,0 |
|
|
|
|
| категория 1 | 1 000,0 |
|
|
|
| |
| категория 2 | 2 000,0 |
|
|
|
| |
| категория n | 8 000,0 |
|
|
|
| |
| 5 | Административные | 8 000,0 |
|
|
|
|
| Регистрация предприятия | 3 000,0 |
|
|
|
| |
| Юридические услуги | 0,0 |
|
|
|
| |
| Другое | 5 000,0 |
|
|
|
| |
| Итого | 77 500,0 |
|
|
|
| |
| ФИНАНСОВАЯ МОДЕЛЬ | ||||||||||||||||
| Инструкция: | ||||||||||||||||
| Период | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 1-й год | |||
| I. | Инвестиции |
| 77 500 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| II. | Доходы |
|
| 102 250,0 | 110 900,0 | 121 170,0 | 133 201,0 | 146 493,1 | 160 406,2 | 175 661,3 | 192 541,3 | 211 492,6 | 231 175,9 | 254 018,0 | 279 013,2 | 2 118 322,6 |
| 1. | Основная деятельность (основной продукт) | 90 000,0 | 99 000,0 | 108 900,0 | 119 790,0 | 131 769,0 | 144 945,9 | 159 440,5 | 175 384,5 | 192 923,0 | 212 215,3 | 233 436,8 | 256 780,5 | 1 924 585,5 | ||
|
| количество продаж | 60 | 66 | 73 | 80 | 88 | 97 | 106 | 117 | 129 | 141 | 156 | 171 | 1 283 | ||
|
| цена 1 ед. | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 1 500,0 | 18 000,0 | ||
| 2. | Сопутствующая деятельность (доп. продукты), в т.ч.: | 12 250,0 | 11 900,0 | 12 270,0 | 13 411,0 | 14 724,1 | 15 460,3 | 16 220,8 | 17 156,8 | 18 569,6 | 18 960,6 | 20 581,2 | 22 232,7 | 193 737,0 | ||
|
| Продукт 1 | 8 000,0 | 8 400,0 | 8 820,0 | 9 261,0 | 9 724,1 | 10 210,3 | 10 720,8 | 11 256,8 | 11 819,6 | 12 410,6 | 13 031,2 | 13 682,7 | 127 337,0 | ||
|
| количество продаж | 40 | 42 | 44 | 46 | 49 | 51 | 54 | 56 | 59 | 62 | 65 | 68 | 637 | ||
|
| цена 1 ед. | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 200,0 | 2 400,0 | ||
|
| Продукт 2 | 3 750,0 | 2 700,0 | 2 550,0 | 3 150,0 | 3 900,0 | 4 050,0 | 4 200,0 | 4 500,0 | 5 250,0 | 4 950,0 | 5 850,0 | 6 750,0 | 51 600,0 | ||
|
| количество продаж | 25 | 18 | 17 | 21 | 26 | 27 | 28 | 30 | 35 | 33 | 39 | 45 | 344 | ||
|
| цена 1 ед. | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 150,0 | 1 800,0 | ||
|
| Продукт N | 500,0 | 800,0 | 900,0 | 1 000,0 | 1 100,0 | 1 200,0 | 1 300,0 | 1 400,0 | 1 500,0 | 1 600,0 | 1 700,0 | 1 800,0 | 14 800,0 | ||
|
| количество продаж | 5 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 148 | ||
|
| цена 1 ед. | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 1 200,0 | ||
| III. | Расходы |
|
| 70 260,3 | 75 084,1 | 80 664,3 | 87 058,2 | 94 111,1 | 101 621,4 | 109 864,9 | 118 966,7 | 129 111,5 | 139 864,0 | 152 106,2 | 165 525,8 | 1 324 238,5 |
| 1. | Постоянные | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 15 000,0 | 180 000,0 | ||
| 2. | Переменные | 55 260,3 | 60 084,1 | 65 664,3 | 72 058,2 | 79 111,1 | 86 621,4 | 94 864,9 | 103 966,7 | 114 111,5 | 124 864,0 | 137 106,2 | 150 525,8 | 1 144 238,5 | ||
|
| Себестоимость товаров, работ или услуг | 38 825,0 | 42 360,0 | 46 410,0 | 51 011,3 | 56 083,6 | 61 520,9 | 67 491,4 | 74 078,0 | 81 399,1 | 89 218,8 | 98 057,5 | 107 752,9 | 814 208,5 | ||
|
| Основной продукт | 40% | 36 000,0 | 39 600,0 | 43 560,0 | 47 916,0 | 52 707,6 | 57 978,4 | 63 776,2 | 70 153,8 | 77 169,2 | 84 886,1 | 93 374,7 | 102 712,2 | 769 834,2 | |
|
| Продукт 1 | 25% | 2 000,0 | 2 100,0 | 2 205,0 | 2 315,3 | 2 431,0 | 2 552,6 | 2 680,2 | 2 814,2 | 2 954,9 | 3 102,7 | 3 257,8 | 3 420,7 | 31 834,3 | |
|
| Продукт 2 | 20% | 750,0 | 540,0 | 510,0 | 630,0 | 780,0 | 810,0 | 840,0 | 900,0 | 1 050,0 | 990,0 | 1 170,0 | 1 350,0 | 10 320,0 | |
|
| Продукт N | 15% | 75,0 | 120,0 | 135,0 | 150,0 | 165,0 | 180,0 | 195,0 | 210,0 | 225,0 | 240,0 | 255,0 | 270,0 | 2 220,0 | |
|
| ФОТ (Фонд оплаты труда) переменная часть | 3% | 3 067,5 | 3 327,0 | 3 635,1 | 3 996,0 | 4 394,8 | 4 812,2 | 5 269,8 | 5 776,2 | 6 344,8 | 6 935,3 | 7 620,5 | 8 370,4 | 63 549,7 | |
|
| Коммунальные платежи (э/энергия, топливо и т.п.) | 3% | 3 067,5 | 3 327,0 | 3 635,1 | 3 996,0 | 4 394,8 | 4 812,2 | 5 269,8 | 5 776,2 | 6 344,8 | 6 935,3 | 7 620,5 | 8 370,4 | 63 549,7 | |
|
| Маркетинг/Реклама | 6% | 6 135,0 | 6 654,0 | 7 270,2 | 7 992,1 | 8 789,6 | 9 624,4 | 10 539,7 | 11 552,5 | 12 689,6 | 13 870,6 | 15 241,1 | 16 740,8 | 127 099,4 | |
|
| Непредвиденные расходы | 2% | 2 045,0 | 2 218,0 | 2 423,4 | 2 664,0 | 2 929,9 | 3 208,1 | 3 513,2 | 3 850,8 | 4 229,9 | 4 623,5 | 5 080,4 | 5 580,3 | 42 366,5 | |
|
| Страховые взносы | 30% | 2 120,3 | 2 198,1 | 2 290,5 | 2 398,8 | 2 518,4 | 2 643,7 | 2 781,0 | 2 932,9 | 3 103,4 | 3 280,6 | 3 486,2 | 3 711,1 | 33 464,9 | |
|
| Прочее |
| ||||||||||||||
| IV. | Чистая прибыль |
|
| 27 671,1 | 30 980,8 | 35 037,4 | 39 913,5 | 45 310,4 | 50 848,8 | 56 913,8 | 63 642,1 | 71 259,7 | 78 984,8 | 88 153,7 | 98 166,6 | 686 882,7 |
|
| Прибыль (EBITDA) | 31 989,8 | 35 815,9 | 40 505,7 | 46 142,8 | 52 382,0 | 58 784,7 | 65 796,3 | 73 574,7 | 82 381,1 | 91 311,9 | 101 911,8 | 113 487,4 | 794 084,0 | ||
|
| Налог на прибыль | 13,5% | 4 318,6 | 4 835,1 | 5 468,3 | 6 229,3 | 7 071,6 | 7 935,9 | 8 882,5 | 9 932,6 | 11 121,5 | 12 327,1 | 13 758,1 | 15 320,8 | 107 201,3 | |
|
| Рентабельность продаж (ROS), % | 31% | 32% | 33% | 35% | 36% | 37% | 37% | 38% | 39% | 39% | 40% | 41% | 37% | ||
|
| Маржинальный доход | 46 989,8 | 50 815,9 | 55 505,7 | 61 142,8 | 67 382,0 | 73 784,7 | 80 796,3 | 88 574,7 | 97 381,1 | 106 311,9 | 116 911,8 | 128 487,4 | 974 084,0 | ||
|
| Маржинальный доход, % | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | 46% | ||
|
| Прибыль нарастающим итогом (всего проекта, без выплат доли инвестору) |
| 77 500,0 | 49 828,9 | 18 848,1 | 16 189,3 | 56 102,8 | 101 413,2 | 152 262,0 | 209 175,8 | 272 817,9 | 344 077,6 | 423 062,4 | 511 216,1 | 609 382,7 | 609 382,7 |
| Финансовые результаты проекта | ||||
| Срок окупаемости проекта (PP), мес. | 2 | |||
| Показатель | 1 год | 2 год | 3 год | Итого |
| Прибыль (EBITDA), руб. | 794 084 | 1 485 515 | 2 409 521 | 4 689 120 |
| Рентабельность инвестиций (ROI),% | 786% | 1558% | 2589% | 5134% |
| Маржинальный доход (прибыль), % | 46% | 47% | 48% | 47% |
| Рентабельность продаж (ROS),% | 37% | 42% | 44% | 42% |
| ТОЧКА БЕЗУБЫТОЧНОСТИ | ||||||||||||
| В этой таблице никакие данные вводить не нужно. Точка безубыточности посчитается автоматические на основании Финансовой модели. | ||||||||||||
| Показатели за 3 года | ||||||||||||
| Объем продаж | 0% | 10% | 20% | 30% | 40% | 50% | 60% | 70% | 80% | 90% | 100% | |
| Доходы | 0 | 1 111 696 | 2 223 392 | 3 335 088 | 4 446 785 | 5 558 481 | 6 670 177 | 7 781 873 | 8 893 569 | 10 005 265 | 11 116 961 | |
| Постоянные расходы | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | 540 000 | |
| Переменные расходы | 0 | 588 784 | 1 177 568 | 1 766 352 | 2 355 136 | 2 943 920 | 3 532 705 | 4 121 489 | 4 710 273 | 5 299 057 | 5 887 841 | |
| Валовые расходы | 540 000 | 1 128 784 | 1 717 568 | 2 306 352 | 2 895 136 | 3 483 920 | 4 072 705 | 4 661 489 | 5 250 273 | 5 839 057 | 6 427 841 | |
| Продажи | 0 | 1 522 | 3 044 | 4 566 | 6 087 | 7 609 | 9 131 | 10 653 | 12 175 | 13 697 | 15 219 | |
| В месяц | 0 | 42 | 85 | 127 | 169 | 211 | 254 | 296 | 338 | 380 | 423 | |
